06.11.09 – сегодня пейролы!
Четверг 5 ноября порадовал активностью на фондовом рынке. Обвала не произошло, зато наметился рост. Хотя, в настоящее время все это крайне нестабильно и рынок может развернутся вниз так же легко, как и продолжить трендовое движение на север. Сегодня пейролы, событие, которого ждут многие активный скальперы – спекулянты. Рынок может очень прилично сходить как в одну , так и в другую сторону. Работать ли вообще в этот день – дело каждого, однако, последить за развитием ситуации будет очень интересно.
Утро пятницы:
Очередная просадка доллара:
www.k2kapital.com 06.11.2009
На торговой сессии в пятницу 6 ноября котировки американского доллара держатся вблизи минимальных отметок за неделю. Инвесторы без особого оптимизма ждут публикации макроэкономических новостей в США.
Сегодня Министерство труда страны обнародует доклад об изменении уровня безработицы в минувшем месяце. По прогнозам аналитиков, он повысился на 0,1 процентного пункта – до 9,9%, при этом самый пессимистичный прогноз аналитиков, опрошенных Bloomberg, допускает его рост до 10,1%. В то же время, как ожидается, число сокращений рабочих мест в несельскохозяйственных отраслях уменьшилось почти на 90 тыс.
На этом фоне растет спрос на высокодоходные активы. К евро доллар торгуется вблизи отметки в $1,4872 за евро, после того как накануне вечером в Нью-Йорке опускался до уровня в $1,4917 за евро, минимального с 27 октября. За неделю американские деньги подешевели по отношению к европейским на 1%.
Между тем, достаточно удачным образом складывается ситуация на торговых площадках для японской иены, которая укрепляется по отношению к евро – со 134,92 иены/евро накануне до 134,88 иены/евро, но немного слабеет по отношению – к доллару – с 90,71 иены/доллар до 90,69 иены/доллар.
Новости на сегодня:
16:30, Количество новых рабочих мест, созданных в несельскохозяйственных отраслях экономики / Nonfarm payrolls
-173 K Страна: США Источник: Бюро Статистики и Экономического Анализа Департамента Коммерции
Показатель новых рабочих мест очень важен для экономики. Однако, реакция рынка на него вообще является экстраординарной, она есть всегда. Иногда еще этот показатель называют показателем «двигающим рынки». Еще в четверг вечером примерно за сутки до выхода данных рынок замирает в ожидании. С утра в пятницу диапазон торгов по некоторым парам может составлять 1 0 – 20 пунктов. Практически не бывает такого, чтобы рынок до выхода данных имел выраженное направление. За несколько минут рынок начинает раскачиваться, а затем, обычно, очень быстро следует реакция, которая зависит от того, каким вышел показатель и каково в данный момент отношение на рынке к доллару. Существует эмпирическое правило, что увеличение занятости на 200 000 в месяц приравнивается к росту ВВП на 3,0%. Следовательно, чем больше экономика создала рабочих мест, тем лучше.
Рост показателя приводит к росту доллара, причем если вышедшие данные оказываются значительно лучше прогноза и на рынке существует тенденция к укреплению доллара, то реакция может быть очень сильной. Цена буквально за секунды может измениться на 100 пунктов и более. А вот если выходящие данные направлены против превалирующего рыночного тренда, то движение в пользу доллара может быть краткосрочным, а затем рынок двинется в прежнем направлении. Обратная ситуация, когда данные оказываются неожиданно слабыми, срабатывает аналогично. Однако, если рынок не ждем от рынка труда ничего хорошего, как например в октябре 2008 года, то даже очень слабые данные не могут значительно усилить панику инвесторов и привести к продажам доллара. В такие моменты его используют в качестве валюты-убежища. В этом случае все негативные данные, в том числе и по США используются для покупок USD.
Следующая волна движения формируется тогда, когда выходят уточненные данные за предыдущий месяц. Показатель Nonfarm payrolls очень часто подвергается очень значительным пересмотрам в сторону увеличения или, напротив, сокращения. Причем величина показателя может быть пересмотрена в 2 – 3 раза. Если пересмотр направлен против тенденции текущих данных, то это вносит на рынок неопределенность и панику, что приводит к увеличению волатильности, однако не приводит к направленному движению, что является самым опасным. И только через какое-то время рынок может принять решение о направленном движении. Многие предполагают, что через показатель Nonfarm payrolls монетарные власти США или крупнейшие игроки могут манипулировать рынком, вводя его в заблуждение.
Высокая волатильность и сложность в прогнозировании показателя новых рабочих мест часто приводит к появлению «вертолета» сразу после выхода данных. То есть рынок сначала совершает сильные скачки вверх и вниз, а затем закрывает часовую свечу без определенного направлении близко к цене открытия. Таким образом мы видим сформированную свечу с маленьким телом и неестественно длинными тенями. Естественно, что в случае установки отложенных ордеров, они будут активированы и, скорее всего, закрыты по стоп-лоссам.
В заключении хочется отметить, что торговля на данных по занятости в США является одним из самым популярных видов краткосрочных спекуляций среди трейдеров. Часто практикуется выставление отложенных ордеров за несколько минут до выхода показателей. При этом подобная практика очень опасна и порой приводит к трудно восполнимым потерям.
Рост показателя Nonfarm payrolls приводит к росту доллара США, а также к росту фондовых индексов и росту доходности американских облигаций. При этом на выход данных реагируют не только американские фондовые площадки, но и все остальные следят за ними. На рынок сырьевых фьючерсов показатель оказывает ограниченное влияние.
Nonfarm Payrolls – платежные ведомости, согласно которым работникам несельскохозяйственного сектора выдается заработная плата.
Nonfarm Payrolls – индикатор, рассчитываемый организацией Бюро Трудовой Статистики, предоставляемый ежемесячно в отчете Национальной текущей статистики занятости (National Current Employment Statistics) и отражающие динамику занятости в экономике США.
Фондовый рынок в четверг вырос:
НЬЮ-ЙОРК, 6 ноября. /Dow Jones/. Фьючерсы на нефть закрылись с понижением на торгах в четверг, так как укрепление доллара США усилило опасения по поводу слабого спроса на энергоносители.
По итогам торгов на Нью-йоркской товарной бирже /New York Mercantile Exchange, NYMEX/ котировки декабрьских фьючерсов на легкую малосернистую нефть снизились на 78 центов, или на 1 проц, до 79,62 доллара за баррель. Фьючерсы на нефть марки Brent на ICE Futures снизились в цене на 90 центов, или на 1,1 проц, до 77,99 доллара за баррель.
С тех пор как стало ясно, что пара евро/доллар удержит позиции в районе 1,49, участники рынка стали активно покупать нефть и другие сырьевые товары. На протяжении последних недель цены на нефть устойчиво росли, в то время как доллар падал, а инвесторы искали способ захеджироваться от инфляции, которую может спровоцировать слабая американская валюта.
“Поскольку в данный момент доллар как-то застрял, многие инвестиционные деньги приходят и уходят /с рынка/, – комментирует Дарин Ньюсом, старший аналитик в DTN. – Когда всплески покупок на сырьевых рынках сходят на нет, начинается падение, к тому же непонятно, сигнализируют ли макроэкономические показатели о росте”.
Австралия в фокусе
По прогнозам Центрального банка Австралии темпы роста экономики страны вырастут более чем в три раза, превзойдя все ожидания. Таких успехов стране удалось добиться за счет повышения процентных ставок, чего так ждали все инвесторы.
В сообщении резервного банка Австралии отмечается, что валовый внутренний продукт страны в этом году вырастет на 1,75% и на 3,25% – в следующем. Еще три месяца назад эти прогнозы составляли 0,5% и 2,25% соответственно.
Глава Центробанка Австралии Гленн Стивенс на этой неделе стал первым представителем мировых финансовых властей, который в этом году пошел на повторное увеличение стоимости заимствований. Он мотивировал свое решение оживлением потребительского доверия и укреплением спроса на сырье со стороны Китая.
Большинство экономистов, опрошенных агентством Bloomberg ожидают, что Стивенс снова процентные повысит ставки уже в следующем квартале.
Связанные записи
Понравилась статья? Не забудьте подписаться на RSS